互金理财的防骗指南和投资技巧 |「财经」V课直播

2017年01月11日 14:07  

本文3578字,约5分钟

随着监管政策的逐步落地,互联网金融正从野蛮生长阶段进一步走向理性规范之路。P2P理财、网络信贷以及其他的互联网金融投资各领域都将发生较大的变化,而长期以来,互联网金融因为门槛低、收益高等特点也吸引着众多投资者。

以往的互联网金融产品惯用哪些骗术?是否有共性特点可循?熟人推荐互金理财产品,靠谱吗?当互联网金融这一行业回归理性,资金集中热度如何?这些平台以往为了流量开启的“烧钱模式”还能否延续,如何转型?投资者在2017年应该注意哪些细节,有何投资技巧?如何预防被骗?这些问题关系着每一位投资者的切身利益,也期待着专业人士的解惑。

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在收益中承受风险,是互金理财的本质属性

问:如何分辨市场上鱼龙混杂的各种互联网理财产品?如何防止被骗?

答:不瞒大家,我也有过被骗的经历,我本人也在e租宝上投资过,只不过当时是想研究它的产品架构和合同条款。从共性特点上,首先建议大家选择大的、合规、透明性较高的平台,这种机构有相应的信用背书,原则上它们不会通过发布虚假产品来圈钱,因为这种造假对合规机构而言,成本相对较高。

第二是一定要看产品的收益率。很多人误以为互联网金融理财产品就等同于P2P,实际上互联网金融产品有很多,P2P只是其中之一,我们在购买相应的理财产品时一定要充分了解买了哪类产品。如果连这都没搞清楚,那么你在风险防范和财富安排上对自己也是不负责任的。所以要学习更多的投资常识,提高专业水准是必修课。

第三是要做到分散投资。购买互联网金融理财产品时,一定要依据自己的经济收入能力和抗风险能力。风险越高的领域,资产配置可以少一些。风险较低的产品,可以多配置一些。

问:您作为专业人士都能被骗,作为普通的投资者更加要谨慎了。如何判别产品的风险,是不是有一些方法和途径?

答:投资理财是做不到百分之百没有风险的,这是它的本质属性之一,有收益的同时,有风险。随着存款保险制度的出台,之前被认为万无一失的银行存款现在也不是毫无风险了。任何理财产品要做到零风险,确实比较难,也没有相应的标准。原则上,理财产品是不能承诺保本收益的。比如说资管计划,业内认可7%-8%的收益是基本无风险的,但合同里绝对不会写百分百保本。所以,一旦违约,券商或基金子公司只是让自己的品牌信用受损,在法律层面,投资人很难获得赔偿的。

互金理财有哪些常见骗术?熟人推荐靠谱吗?

问:根据您以往的诉讼代理和业务咨询经验,互金理财的常见受骗形态是怎样的?受骗者有怎样的共同特点?

答:被骗的方式主要是线下,而不是线上。虽然是打着互联网金融理财的旗号,但本质上还是线下理财的骗局,这是国家早就禁止的。根据我们的团队诉讼代理掌握的情况来看,从地区来看,趋势也扩散向二三线城市和农村以及城郊地区,而不局限于大中城市。从受骗者年龄段来看,主要还是中老年人居多,所以我们一定要提醒家里的父母长辈,对不是很熟悉的互联网金融产品要有足够的警惕。这部分人群对风险的识别能力较弱,他们对互联网不是太熟悉,我个人的建议是中老年人要审慎购买互联网金融理财产品的。

问:被骗案例中很多是因为口碑营销和熟人推荐,这是不是互联网金融常见的诈骗手段?

答:口碑营销和熟人推荐是比较常见的诈骗方式,尤其是在金融传销领域。金融传销常见于一些存在问题的互联网金融平台或者打着互联网金融旗号的非法集资平台上,它们通过发展下线给回扣等方式来拓展业务。这也提醒我们在做投资判断时,不能光靠所谓的熟人推荐、营销,也要对产品情况有基本的了解和掌握。虽然我们信赖熟人,但不能光靠“我跟他熟悉,他挣钱了、我也能挣钱”这样的逻辑去投资理财。

遇到“高收益”产品,多打几个问号

问:具有银行存管和ICP资质的平台是不是就是安全的?

答:中国互联网金融协会以及网贷协会等机构已经明确表示,一些互金平台要备案,进行一些相应的如ICP备案,但这并不代表对它的资金状况和安全状况的确认,也不代表为其提供相应的信用背书,这只能说明这些平台更符合相应的监管标准之一。但究竟会否出问题,这其中的安全和风险还需要投资人自己把握。

问:P2P产品收益率15%到18%,这种产品能不能投?

答:从目前的行情看,15%到18%的收益率是偏高的。因为目前整个国家的经济形势并不是太乐观,这类产品的收益率越高,意味着风险越高。要知道,这些钱是借给真正的资金使用方,如果长期借用的话,传统机构是很难达到这个收益率的。很多传统行业的年均利润率能达到4%-5%已很不错,一般的机构是达不到15%到18%的收益率的。换言之,大型机构在资金、技术和运营等各方面条件都更好,还创造不了这么高的收益率,为什么你的产品就可以?在这里,一定要多给自己打几个问号。

问:线下门店非常多的互联网金融公司,目前的情况还不错,但未来应该怎样转型?

答:随着网贷新规等监管政策的出台,这些线下理财公司未来可能会被关掉。因为新规规定了网贷平台不能存在门店性质的理财经营场所,而且这也不符合互联网精神,如果理财场所经营机构遍地开花,那这跟传统金融有什么区别呢?互联网金融就是用技术解决效率问题,如果所谓的互联网金融平台有这么高的运营成本,我觉得这种公司的风险和财富创造能力都是值得怀疑的。至于转型,还得按现在的监管政策来走,具体转向哪些领域就需要取得相应的准入资格,以前粗放式的发展肯定是不可取的。

问:网络借贷和网络小贷有什么区别?

答:网络借贷的监管依据是2016年8月份出台的网贷新规,网络小贷的监管是基于银监会颁布的对小贷公司的管理办法。网络小贷其实是小贷公司,只不过是基于互联网而已;网络借贷是基于网络借贷平台产生的。随着监管政策的落地,对于出借人和借款人的要求等一系列条件的规范,一些借贷金额较高的资金需求方,可能就无法通过网贷平台实现借款目的,他们可能就会转而寻求网络小贷的方式。但小贷公司又比较特殊,它不能从社会上吸储,这就意味着它不能吸纳普通投资人的钱,然后借贷给别人。不过,小贷公司可以通过发债和ABS(资产证券化)产品等方式募集资金。

如何辨识互金理财平台的风控体系?

问:作为普通投资者,如何了解和分析理财平台的风控体系?

答:一家互联网金融企业的风控水平是很难从网站等常见渠道了解的。对于一般投资人而言,这是比较困难的一件事,但我们还是可以从一些细节去观察,比如说平台对借款人的要求是否严格、相关公司中技术人员的数量以及所占比例、公司是不是做风控等技术业务起家等。另外我们可以选择大平台或者大机构投资的平台,因为它们投资时会做很规范的尽职调查。

问:在监管日益严格的背景下,如何看待互联网金融行业未来的发展?

答:2015年是互联网金融行业爆发式增长的一年,2016年行业步入理性发展阶段。其实不仅是互联网金融领域,整个投资行业都面临着监管的日益严格。原因之一是行业存在乱象,根据公开数据显示,2015年非法集资案件就达到了历史最高峰值,根据公安部数据显示,2015年全国非法集资新发案数量近6000起,涉案金额近2500亿元,而2016年第一季度,立案数达到2300余起。

从公开数据上,新发案数量、涉案金额、参与集资人数同比上升。这个行业也变相地为我们敲响了警钟,互联网金融不是法外之地,不能再存在“捞一把就走”的侥幸心态。国家对互联网金融的定位是做普惠金融,市场的主体是以普通老百姓为主,监管政策也日益严格,对参与平台机构而言,这都说明这个行业已经不是入场就能大赚一笔的市场了。

整顿是理性规范的过程,整顿期过后,互金行业会越来越受到资本市场的青睐,更规范的操作才有空间与市场。而且,我相信互联网金融市场会比传统市场更有前景,因为金融行业本身相对于传统行业而言能产生更好的经济效益和社会效益。

(文字整理:易东明)

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